La rinnovata ripresa dei prezzi di Bitcoin (BTC) ha portato i trader di opzioni a riconsiderare la possibilità che la criptovaluta raggiunga il livello di 100.000 dollari ad un certo punto quest’anno.
La principale criptovaluta per valore di mercato è aumentata di oltre il 12% a 63.470 dollari da quando il presidente della Federal Reserve Jerome Powell ha escluso ulteriori inasprimenti o aumenti dei tassi come prossima mossa politica mercoledì scorso, mostrano i dati di CoinDesk. I dati deludenti di venerdì sui salari non agricoli statunitensi (NFP) hanno confermato la posizione di Powell, accelerando la ripresa di BTC.
Pertanto, c’è stato un notevole aumento della domanda di opzioni call bitcoin sui principali scambi di criptovalute Deribit e sulle reti over-the-counter (OTC). Queste opzioni mirano specificamente a un rally verso nuovi massimi, potenzialmente superando i 75.000 dollari e raggiungendo addirittura i 100.000 dollari.
“Stiamo assistendo ad alcune conseguenze rialziste della volatilità e dei tassi dopo l’inversione di rimbalzo da venerdì fino al fine settimana. Le inversioni del rischio BTC sono diventate positive (call più costose delle put), e [there has been a] rinnovata domanda per BTC con scadenza a settembre a 75.000 dollari e call a 100.000 dollari,” ha detto QCP Capital in una nota lunedì.
Un’opzione call dà il diritto di acquistare l’attività sottostante a un prezzo predeterminato entro una data specifica. Un acquirente di opzioni call è implicitamente rialzista sul mercato, mentre un acquirente di opzioni put è ribassista.
La rete istituzionale di scambio di criptovalute OTC Paradigm ha fatto un’osservazione simile lunedì, affermando un aumento della domanda di chiamate out-of-the-money (OTM) o di strike ben al di sopra del tasso di mercato corrente di BTC.
“Il mercato delle opzioni sembrava anticipare un rialzo a breve termine questa mattina con i principali scambi di BTC ed ETH su Paradigm costituiti da call OTM acquistate in grandi quantità. Abbiamo notato il precedente 25 marzo [expiry] Acquirente call da $ 200.000 che chiude la sua posizione per acquistare a luglio 2024 [expiry] Sciopero di 85.000 dollari”, ha detto Paradigm in una trasmissione su Telegram.
I dati di Deribit mostrano che i trader hanno bloccato oltre 688 milioni di dollari nelle opzioni call di esercizio da 100.000 dollari su diverse scadenze. Questo è l’open interest nozionale più alto tra tutte le opzioni quotate in borsa.
Al momento della stesura di questo articolo, su Deribit erano attivi più di 150.000 contratti di opzioni call per un valore di 9,5 miliardi di dollari. Si tratta di più del doppio dell’open interest nelle opzioni put, un segnale di aspettative rialziste del mercato.
L’interesse aperto nozionale si riferisce al valore del dollaro bloccato nel numero di contratti attivi o aperti. Su Deribit, un contratto di opzioni rappresenta un BTC o un etere (ETH).
Sia gli analisti fondamentali che quelli tecnici sono ancora una volta uniti sull’idea che il percorso di minor resistenza per bitcoin sia sul lato più alto.
“Bitcoin continua ad essere sostenuto dal ciclo elettorale americano e dal deficit di spesa in corso. Questo è il motivo per cui abbiamo modificato la nostra “linea nella sabbia” da 68.300 a 62.000 nel nostro rapporto del 3 maggio: il mercato potrebbe scambiare (tatticamente) in rialzo sopra 62.000 “, ha detto 10X Research.
Siwssblock Insights prevede che l’indice del dollaro (DXY) rimarrà difensivo a meno che la posizione di Powell non venga messa in discussione. Un DXY più debole è solitamente positivo per gli asset rischiosi, comprese le criptovalute. Il DXY è sceso dell’1,2% a 105,20 dalla riunione della Federal Reserve di mercoledì.
“È probabile che la posizione più debole del dollaro persista finché i dati economici rimangono favorevoli a questa direzione e finché i funzionari della Federal Reserve non si oppongono alla posizione di Powell. Il mercato del lavoro sta mostrando segnali di allentamento, ma voci più aggressive della Fed potrebbero ancora spingere per mantenere i tassi più alti più a lungo, il che potrebbe avere un impatto sulla traiettoria del dollaro”, si legge nell’ultima newsletter di Swissblock Insights.
Nel frattempo, l’analisi delle onde di Elliot di John Glover, chief investment officer di Ledn, suggerisce che i bitcoin potrebbero salire a 92.000.
‘L’azione del prezzo di BTC continua a seguire il mio percorso previsto per l’Onda 4, come si può vedere nel grafico qui sotto. Sebbene il calo a $ 56,5.000 possa aver completato la correzione, mi aspetto ancora di vedere un prezzo di $ 52-55.000 prima del completamento dell’onda 4, 2/ Una volta completata la quarta ondata, mi aspetto che ne conseguirà la spinta dell’onda 5 a circa $ 92.000, ” ha detto Glover in una e-mail a CoinDesk.
Ralph Nelson Elliott introdusse la teoria delle onde di Elliot nel 1938 nel suo libro The Wave Principle. La teoria presuppone che i movimenti dei prezzi degli asset possano essere previsti osservando e identificando un modello d’onda ripetitivo.
I trend si sviluppano in cinque onde, di cui 1,3 e 5 sono onde d’impulso, che rappresentano il trend primario, mentre 2 e 4 mostrano ritracciamenti temporanei delle onde d’impulso precedenti.
